Как выбрать брокера: советы начинающему инвестору

Сегодня любой желающий может стать инвестором, используя различные инструменты для заработка на отечественных и международных финансовых рынках. Однако есть нюанс: согласно законодательству Российской Федерации, в частности статье 3 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг», физические лица могут это делать только через специального посредника — брокера [1] .

Почему выбор брокера — одна из главных составляющих успеха в инвестировании

Брокерская компания располагает лицензией на право работать на фондовом рынке (рынке ценных бумаг) и совершать в интересах инвестора сделки с ценными бумагами за вознаграждение. Брокер наделен определенными полномочиями: он дает трейдеру (клиенту) доступ к торгам на бирже, предоставляя программный терминал и счет, исполняет поручения по открытию и закрытию сделок, а при необходимости и согласно тарифу — рекомендует наиболее эффективные стратегии и инвестиционные инструменты, управляя активами в портфеле активов своего клиента.

Очевидно, что от брокера во многом зависит успех инвестирования. Особенно это касается неопытных инвесторов, которым непросто освоиться на финансовых рынках не только с точки зрения изучения математических алгоритмов, но и чисто психологически. Если выбор брокера для инвестора был сделан правильно, то эксперты брокерской компании становятся незаменимыми помощниками. А вот с новоявленным брокером без репутационной истории могут возникнуть реальные проблемы.

Брокеры с сомнительной репутацией практикуют скрытые комиссии, и это чревато тем, что клиент никогда не будет точно знать, куда именно и в какой момент уходят его деньги. У молодых брокеров, присутствующих на рынке недавно, нередко возникают проблемы, связанные с техническим обслуживанием — например, сбои в работе торгового терминала или при выводе средств.

И наконец, брокер может обанкротиться, а клиент останется без оговоренных услуг и без своих денег. Так как же выбрать надежного брокера?

Как выбирать: пять важных советов

Чтобы понять, стоит ли заключать договор с посредником или лучше продолжить поиск, советуем ориентироваться на несколько основных критериев выбора брокера.

• Лицензия. Как мы уже говорили, брокер, согласно законодательству, — это профессиональный участник рынка ценных бумаг, но, чтобы получить этот статус, он должен иметь лицензию на оказание брокерских услуг. Такую лицензию выдают специализированные организации-регуляторы, которые требуют от брокера соблюдения ряда весьма жестких требований, в частности наличия собственного капитала определенного размера и соответствия всем стандартам регулируемого рынка. Периодически финансовый регулятор проводит «ревизию» сообщества брокеров, и при выявлении нарушений не исключен отзыв лицензии у некоторых из них.
  Таким образом, первым этапом при выборе брокера в 2021 году для начинающих инвесторов должна стать проверка действительности этого документа. В нашей стране регулятором выступает Центральный банк России. Именно на его сайте можно проверить наличие лицензии у компании-брокера [2] . Список лицензиатов публикует также Московская биржа, и конечно, информация об этом обязательно должна быть размещена на сайте самого брокера.
• Рейтинг брокера на Мосбирже и других авторитетных площадках. Попробовать оценить репутацию компании без экспертных знаний не так просто, но все же возможно. Московская биржа на своем сайте регулярно публикует список 50 ведущих операторов рынка [3] . Не лишним будет изучение сторонних профильных рейтингов, многие из которых, следует признать, ангажированы. Брокеры могут «рейтинговаться» по разным критериям — по количеству клиентов, по оборотам, по числу открытых ИИС. Но независимо от фактора, в списке лидеров всегда можно обнаружить повторяющиеся названия компаний: это и есть самые сильные игроки рынка. Весомый плюс к репутации брокера — его участие в профессиональных выставках и наличие наград. Это косвенно подтверждает (но само по себе не гарантирует) высокое качество услуг компании и серьезный подход к работе.
• Специализация на той сфере, которая нужна инвестору. Для начала стоит определиться с целями, для достижения которых нужен брокер. А вот после этого уже выяснять, какие именно рынки и инвестиционные инструменты доступны у брокера и соответствуют ли они целям клиента. Чаще всего брокеры предлагают развитую инфраструктуру только по определенным видам биржевых активов, и желательно уточнить это заранее. Так, если клиент планирует покупать и продавать иностранные ценные бумаги, ему следует учесть, что не у всех отечественных брокеров есть, например, доступ к Санкт-Петербургской фондовой бирже, на которой ведутся подобные торги, или прямой выход на иностранные биржи. Очень хорошо, если брокерская компания готова предложить, помимо простого доступа к торгам, собственные полезные инструменты и разработки для биржевой торговли. Даже если они не потребуются отдельно взятому инвестору, наличие подобных услуг привлекает крупных игроков, что существенно повышает доверие к такому брокеру. Для самостоятельно работающих инвесторов (трейдеров) имеет немалое значение, какие именно торговые платформы брокер готов предложить для работы на разных торговых площадках: если выбор недостаточен или слишком экзотичен, то стоит продолжить поиск. Чем больше таких платформ, тем лучше — клиент имеет возможность выбрать удобную и наиболее подходящую из них в соответствии со своей специализацией и навыками биржевой игры.
• Опыт брокерской компании. «Возраст» брокера — важный критерий. Молодые участники фондового рынка зачастую не могут гарантировать стабильно высокое качество услуг. Как раз из-за этого многие биржевые посредники не выдерживают конкуренции и закрываются, создавая клиенту серьезные проблемы. По оценкам специалистов, лучше выбирать тех брокеров, которые присутствуют на рынке не менее пяти лет.

• Индивидуальный подход. Крупные брокерские компании, несмотря на высокую надежность, далеко не всегда готовы предоставить персонализированное обслуживание — это обусловлено количеством клиентов и выработанными годами стандартами обеспечения качества услуг. Для начинающего же инвестора крайне необходимо быстро связаться со своим менеджером или технической поддержкой, чтобы получить помощь и не потерять деньги в сложной или непривычной ситуации. Как правило, такой индивидуальный подход возможен исключительно в небольших компаниях, где каждый инвестор/трейдер и его проблемы хорошо известны, тогда клиенту не приходится проводить у телефона по полчаса в ожидании ответа специалиста. Кроме того, если гуру брокерской отрасли и предлагают индивидуальные условия сотрудничества, то только за солидное вознаграждение или инвесторам с особо крупными оборотами.

Выбор брокера для начинающего инвестора — задача непростая. Но если полагаться на здравый смысл и внимательно проанализировать свои потребности и предложения на рынке с точки зрения надежности и качества услуг, то отличить плохого брокера с хорошей рекламой от действительно серьезного партнера вполне возможно.

Предупреждение: предлагаемые к заключению договоры или финансовые инструменты являются высокорискованными и могут привести к потере внесенных денежных средств в полном объеме. До совершения сделок следует ознакомиться, с какими рисками они связаны.