Сберегаем заначку из-под подушки

Инфляция и постепенный рост зарплат делают свое дело. Сбережения граждан растут. Как подсчитали в ЦБ, россияне держат на банковских вкладах почти 13 трлн. рублей. И если разделить эту сумму на всех трудоспособных граждан, то получится, что у каждого из нас в заначке лежит в среднем 200 тысяч рублей. Как распорядиться этим капиталом? «КП» решила выяснить, куда лучше вложить деньги, чтобы они не обесценились, а еще лучше - принесли высокий доход.

РЕЗЕРВНЫЙ ФОНД НЕСЕМ В БАНК

- Вы лучше скажите, как заработать, а уж куда вложить, я сам разберусь, - так обычно комментируют статьи по инвестициям многие читатели.

Дать универсальный совет, где взять деньги, вряд ли получится. Каждый зарабатывает их своим умом и сообразительностью. Допустим, скажу я, что надо зонтики осенью продавать - мол, отличная бизнес-идея. Но вряд ли она подойдет всем и каждому. А вот с точки зрения инвестиций универсальные советы дать можно. Даже нужно.

- У меня тут энная сумма накопилась, подскажи, куда вложить? - с таким вопросом друзья, знакомые и коллеги обращаются ко мне чуть ли не каждую неделю. Многие из них неплохо зарабатывают, но при этом до сих пор не пользуются даже самым простым финансовым инструментом - вкладом в банке. Мол, лень-матушка - это ж надо тащиться в банк, свое время тратить...

Начнем с небольшой суммы - 200 тысяч рублей. Ее вполне под силу накопить каждой семье. Эксперты говорят: любой инвестор, как в компьютерной игре, должен сначала пройти самые первые уровни. Если ты ни разу не открывал банковский вклад - не надо лезть на фондовый рынок и уж тем более связываться с форексом (виртуальный валютный рынок).

- То, на что прежде всего надо отправить деньги, - это финансовая защита, - говорит Константин Бакшт, глава компании «Капитал-Консалтинг». - Надо посчитать, сколько вы или ваша семья тратите в месяц, и умножить на шесть. Тогда вы получите ту сумму, которая в случае форс-мажора обеспечит вам существование в течение полугода. Мой любимый инструмент - банковский депозит, который можно в любой момент пополнить и с которого, если нужно, можно снять деньги сверх неснижаемого остатка. Если вам на месяц жизни нужно 30 тыс. рублей, то ваша финансовая защита - 180 тыс. рублей. При затратах 50 тыс. рублей в месяц - 300 тыс. рублей.

Естественно, чтобы не мучиться по поводу колебаний курсов доллара или евро, эти деньги лучше разместить в разных валютах. Самый приемлемый вариант: 50% в рублях, 30% в долларах и 20% в евро (см. графику). Все вклады до 700 тысяч рублей застрахованы государством.

ИЗЛИШКИ - В ЗОЛОТО И АКЦИИ

Двести тысяч рублей - относительно небольшая сумма. Ее даже на покупку новой «Лады» не хватит. И если посмотреть на автопарк в российских городах, у многих граждан в заначке находится куда более весомая сумма. Или у них есть возможность ее скопить. А чем больше денег в копилке, тем более прибыльное применение им можно найти. Следующий уровень - фондовый рынок.

- У меня есть универсальный совет для инвесторов, независимо от суммы, - говорит Алексей Астапов, зампред правления УК «Арсагера». - Надо разделить сбережения между банковскими вкладами и ценными бумагами в определенной пропорции. Например, если человеку 30 лет, то 30% накоплений пусть он держит в банке, а 70% вкладывает в акции или ПИФы. Если 40 лет, то 40% - в банке, а 60% - в ценных бумагах. И так далее. Подобная структура защитит сбережения в молодости от инфляции, а в старости снизит зависимость от колебаний стоимости акций.

По словам эксперта, если взять статистику за последние 100 лет, то доходность фондового рынка в среднем превышала инфляцию почти вдвое. Для инвестиций в фондовый рынок лучше использовать индексные паевые фонды (привязанные к биржевому показателю). Плата за управление у них самая маленькая, а доходность зачастую выше, чем у обычных фондов.

При этом есть два варианта инвестиций: в слитки и в обезличенный металлический счет. В первом случае вы получаете золото на руки, но платите 18% (НДС) сверх цены. Во втором - не платите НДС, но ваше золото остается виртуальным (в банке делают запись, что вам принадлежит энное количество граммов драгметалла).

НАКОПИЛИ - РЕШАЕМ ЖИЛИЩНЫЙ ВОПРОС

Сколько бы ни убеждали нас финансисты, но россияне до сих пор не доверяют всяким виртуальным деньгам. По статистике, лишь 1% трудоспособных граждан имеют вложения в паевые фонды или в акции российских компаний. В то время как на Западе эта доля превышает 50%. Наши люди привыкли больше доверять осязаемым активам. Поэтому так велика в нашей стране популярность инвестиций в недвижимость. Это доказал и опрос «КП», проведенный на сайте. 26% респондентов признались, что потратили бы миллион рублей на покупку жилья (пусть даже с применением ипотеки).

До кризиса цены на квартиры росли как на дрожжах. Поэтому инвестиции в квадратные метры приносили огромную прибыль. Сейчас ситуация не такая однозначная. Цены на жилье растут примерно со скоростью инфляции. То есть доход по таким вложениям сопоставим с доходностью банковского депозита. Отличие лишь в том, что из банка деньги можно в любой момент снять, а продажа квартиры - долгий и трудоемкий процесс.

Решение о покупке квартиры стоит принимать после серьезных расчетов. Все зависит от того, есть вам где жить или нет. Конечно, если вы сейчас снимаете квартиру, то лучше решить назревший жилищный вопрос. Алгоритм действий в данном случае таков: оставляем про запас в банке 200 тысяч рублей в разных валютах, а остальные деньги вносим в качестве первоначального взноса по ипотеке.

- Если квартиру вы арендуете, то надо брать ипотеку, - говорит Константин Бакшт. - Зачем платить за съем жилья, когда лучше отдавать за свое. Естественно, в этом случае у семьи должна должна быть отложена и финансовая защита.

Конечно, по меркам Москвы 800 тысяч рублей - не ахти какие большие деньги, но в регионах эта сумма может составить до 50% от стоимости квартиры. Но к кредиту стоит отнестись крайне осторожно.

- На пороге возможной второй волны кризиса нельзя взваливать на себя слишком большое бремя, - говорит Сергей Акулов, независимый финансовый советник. - Если платежи по кредиту будут составлять не более 20 - 30% от вашего заработка, то можно рискнуть. А если достигают 40 - 50%, то с покупкой лучше повременить или найти более дешевую квартиру. Естественно, и кредит надо брать в той валюте, в которой вы получаете доход.

Если квартира не нужна, то миллион рублей можно разложить по нескольким финансовым корзинам (см. графику). В этом случае вам никакой кризис не страшен. Если что-то упадет в цене, то другой актив обязательно вырастет.

У КОГО ЗА МИЛЛИОН

Стоит ли инвестировать за рубежом?

В последнее время российский фондовый рынок совсем не радует инвесторов. Акции наших компаний упорно не хотят расти. При этом котировки американских «коллег» поднимаются. Эксперты предлагают искушенным инвесторам зарубежную альтернативу: фонды ETF (аналог наших ПИФов, но более простой и дешевый) и REIT (аналог наших ПИФов недвижимости, но тоже более удобный).

Входной порог туда относительно невысокий - от $1 - 2 тысяч. Инвестировать свои деньги в них можно через крупные российские брокерские компании. Комиссии, как ни странно, совсем небольшие.

- На Западе более высокая конкуренция на финансовых рынках, поэтому инвестировать там дешевле, - говорит Юлия Сахаровская, партнер компании «Личный Капитал». - Комиссии ниже в разы. Если купить у европейской управляющей компании пай классического фонда российских «голубых фишек» (крупнейших российских компаний. - Ред.), то это обойдется минимум в два раза дешевле, чем если покупать то же самое в российском ПИФе.

Инвестиции в зарубежные акции и фонды - это хороший выход для тех, кто до сих пор не верит нашим банкам. Если сумма превышает миллион рублей, то появляются дополнительные возможности для инвестиций: вложения в зарубежную недвижимость (для сдачи в аренду), частные займы и структурные продукты с защитой капитала. Но это уже тема отдельной статьи.